МТС, ПАО (MTSS), Мобильные ТелеСистемы

Открытое акционерное общество "Акционерная финансовая корпорация "Система"

Модераторы: Кирилл, Kisljuk, RKZ, Podolskaya, Partizan, Luck_cky, DCyrils

Ответить
Аватара пользователя
ValuaVtoroy
Гуру инвестиций
Сообщения: 5519
Зарегистрирован: 29 июн 2012 16:18

Сообщение ValuaVtoroy » 19 окт 2013 08:46

А мне МТС разонравилась. Разонравилась с того самого момента, когда я попытался весьма поверхностно проанализировать её финансовые результаты за последние шесть лет. С 2007 г. по 2012 г. На конец 2012 года рыночная стоимость компании равнялась пяти капиталам. Прочие мультипликаторы также указывали на её дороговизну.
Посмотрел я на долговую нагрузку компании. За последние шесть лет долговая нагрузка существенно выросла. Компания по уши в долгах. Это нехороший сигнал для долгосрочного инвестора. Когда я увидел это, я очень сильно опечалился, но я ещё надеялся, что размер свободного денежного потока реабилитирует компанию в моих глазах.
Стал я считать этот самый денежный поток, и вот что у меня получилось.
Свободный денежный поток МТС в тыс.долл.
2012 год) 1176404
2011 год) 1293966
2010 год) 1435543
2009 год) 1211422
2008 год) 2321965
2007 год) 1006275
У компании стабильный, но не растущий денежный поток. Поэтому мне особенно и не пришлось ломать голову над тем какой темп роста заложить в модель дисконтирования. Я взял да и сложил денежный поток за шесть лет и вывел среднее арифметическое, равное 1407595 тыс. долл. В результате, продисконтировав денежный поток за пять лет, получил 6506412 тыс.долл.
Прибавил эту сумму к собственному капиталу компании на конец прошлого года, равном 3753079 тыс.долл. и получил стоимость компании, равную 10259491 тыс. долл./2066413562 акции. Справедливая цена акции около пяти долларов, или 160 рублей. Получается, что рынок сильно переоценивает денежный поток компании, давая за акции такую цену.
Заглянул я в финансовую отчётность МТС за второй квартал 2013 года. Собственный капитал равнялся 125964 мил.руб, а капитализация компании на тот момент была равна 536234 мил.руб. Рынок оценивал компанию в тот момент времени в 4,26 собственных капиталов. Не знаю каков будет размер собственного капитала по итогам третьего квартала, но на момент закрытия пятничных торгов, капитализация МТС составила 708780 мил.руб.
Я не стал искушать судьбу, и продал весь пакет МТС 14 октября по 337 рублей. Средняя цена покупки была 200 рублей. Продавая, руководствовался тем, что цена, на мой взгляд, превысила справедливую стоимость компании, и оставаться в этой бумаге больше не было смысла. Ну если только поспекулировать. Хочу отметить, что моя оценка справедливой стоимости компании может быть неверна. Эти расчёты делал исключительно для себя, и прошу не принимать мои расчёты в качестве руководства к действию. Очень может стать, что акция вырастет и до 400, и до 500 рублей. Я этого не знаю, и послушав меня, и продав сейчас, вы может быть не доберёте в доходности. Поэтому ни кого не слушайте, а полагайтесь исключительно на себя.
P/S. Забыл написать, что дисконтировал по ставке 8% годовых. Такова доходность облигаций МТС.

borhes
Всерьез и надолго
Сообщения: 370
Зарегистрирован: 27 ноя 2012 11:16

Сообщение borhes » 19 окт 2013 13:56

Тоже продал по 350. По 250 снова начну покупать, если будет за такую цену.

Аватара пользователя
Александр Бабинцев
Наставник
Сообщения: 1008
Зарегистрирован: 20 сен 2012 11:24
Откуда: Москва

Сообщение Александр Бабинцев » 20 окт 2013 23:05

Рад был услышать мнения форумчан. Но я пока не продаю. Доля Телекомов в моем портфеле очень мала. А МТС сейчас дивами мне дает примерно 9%.
Многие люди переоценивают то, что могут сделать за год и недооценивают то, что могут сделать за 10 лет.

Аватара пользователя
dkinvest
Наставник
Сообщения: 2210
Зарегистрирован: 01 июл 2012 22:06
Откуда: Старые Васюки

Сообщение dkinvest » 14 апр 2014 13:45

http://disclosure.skrin.ru/ShowMessage. ... 5&agency=1

Рекомендовать годовому общему собранию акционеров принять решение о выплате годовых дивидендов по обыкновенным именным акциями ОАО «МТС» в размере 18,60 рублей на одну обыкновенную именную акцию ОАО «МТС» номинальной стоимостью 0,1 рубля каждая.

это довесок к ранее выплаченным 5,22 руб на акцию.

Итого: 18,6 +5,22 = 23,82

Алексей Г
Всерьез и надолго
Сообщения: 512
Зарегистрирован: 18 сен 2012 13:43
Откуда: Россия, Удмуртская Республика, Ижевск

Сообщение Алексей Г » 14 апр 2014 19:48

dkinvest писал(а):http://disclosure.skrin.ru/ShowMessage. ... 5&agency=1
Итого: 18,6 +5,22 = 23,82
Как по вашему, каковы шансы иметь такой результат ежегодно?

Воронноров
Всерьез и надолго
Сообщения: 314
Зарегистрирован: 29 мар 2014 11:21

Сообщение Воронноров » 14 апр 2014 19:57

dkinvest писал(а):http://disclosure.skrin.ru/ShowMessage. ... 5&agency=1

Рекомендовать годовому общему собранию акционеров принять решение о выплате годовых дивидендов по обыкновенным именным акциями ОАО «МТС» в размере 18,60 рублей на одну обыкновенную именную акцию ОАО «МТС» номинальной стоимостью 0,1 рубля каждая.

это довесок к ранее выплаченным 5,22 руб на акцию.

Итого: 18,6 +5,22 = 23,82
Есть сомнения.
Общая сумма дивидендов ОАО «МТС» за 2013 год составляет 38 435 292 253,20 рублей.

__________________
Отчетный период, за который выплачиваются доходы по эмиссионным ценным бумагам эмитента: 1 полугодие 2013 года.

Общий размер начисленных (подлежащих выплате) доходов по эмиссионным ценным бумагам эмитента и размер начисленных (подлежащих выплате) доходов в расчете на одну эмиссионную ценную бумагу эмитента (общий размер дивидендов, начисленных на акции эмитента определенной категории (типа), и размер дивиденда, начисленного на одну акцию определенной категории (типа): общий размер дивидендов, начисленных на акции эмитента, составляет 10 786 204 394,82 рублей. Размер дивиденда, начисленного на одну акцию, составляет 5,22 рублей.

Аватара пользователя
dkinvest
Наставник
Сообщения: 2210
Зарегистрирован: 01 июл 2012 22:06
Откуда: Старые Васюки

Сообщение dkinvest » 14 апр 2014 20:13

Воронноров писал(а):Есть сомнения.
Общая сумма дивидендов ОАО «МТС» за 2013 год составляет 38 435 292 253,20 рублей.
Вы думаете, что 18,6 это включая 5,22 ?
Я, когда читал сообщение, у меня были такие же мысли.
Но все-таки думаю, что речь идет от 23,82.

Воронноров
Всерьез и надолго
Сообщения: 314
Зарегистрирован: 29 мар 2014 11:21

Сообщение Воронноров » 14 апр 2014 20:20

dkinvest писал(а):Вы думаете, что 18,6 это включая 5,22 ?
Я, когда читал сообщение, у меня были такие же мысли.
Но все-таки думаю, что речь идет от 23,82.
Это прямо следует из формулировок.Так что на мой взгляд включают.

Аватара пользователя
dkinvest
Наставник
Сообщения: 2210
Зарегистрирован: 01 июл 2012 22:06
Откуда: Старые Васюки

Сообщение dkinvest » 14 апр 2014 21:26

Воронноров писал(а):Это прямо следует из формулировок.Так что на мой взгляд включают.
Подождем разъяснений от МТС.

gazeta.ru пишет о 49,22 млрд руб как о совокупном размере http://www.gazeta.ru/business/news/2014 ... 1621.shtml

Но это мнение журналиста, который также может ошибаться.

Воронноров
Всерьез и надолго
Сообщения: 314
Зарегистрирован: 29 мар 2014 11:21

Сообщение Воронноров » 15 апр 2014 12:28

МТС. Денежные потоки. Спекуляции о перспективах.

Дивиденды по акциям МТС стали известны. Несмотря на мудрёность формулировок, порождающих иллюзии у невнимательных.
------------------------
Общая сумма дивидендов ОАО «МТС» за 2013 год составляет 38 435 292 253,20 рублей.

Отчетный период, за который выплачиваются доходы по эмиссионным ценным бумагам эмитента: 1 полугодие 2013 года.
общий размер дивидендов, начисленных на акции эмитента, составляет 10 786 204 394,82 рублей. Размер дивиденда, начисленного на одну акцию, составляет 5,22 рублей.
-------------------------
Таким образом, к остатку имеем = 27 649 087 858,38 или 13, 38 р.
Разумеется, многие ждали большего.
Поспекулирую, на тему мотивов произошедшего, и перспектив.
Картинка на сайте.

Промежуточная отчётность была хорошая и демонстрировала рост операционного денежного потока.
Также, компания обещала увеличить дивиденды, и исходить при их начислении из свободного денежного потока.
Думаю, в этом и есть некоторая тонкость, которая не всегда очевидная при стандартном определении этого термина.
Спекулянты, почуяв тренд, устроили «инвестиционный бум», загнавший котировки в небо.
Образумили их только девальвация рубля и политические события.
Вернёмся к финансовым основам или СДП.
Понятие «свободный денежный поток» не так однозначно, как это трактуется в канонических учебниках.
Традиционно, это операционный денежный поток минус кап. затраты. Разумеется, все, не напрягая голову, легко его вычисляют.
Легко, как известно, живут только на Олимпе.
Остальные имеют обязательства, представляющие собой риски при изменении рыночной конъюнктуры. Пренебрежение ими рынок не прощает.
А канонические учебники не всегда пишут люди, работавшие на конкурентных рынках.
К статистике.
Картинка на сайте.

Как следует из статистики за 13 год., канонический СДП = 4427 – 2266 = 2161 млн.долл.
по МСФО.
И =104487+ 14876 – 51330 = 68033 млн. р по РСБУ.
Это = 2161 / 2066 = 1,04 долл./акцию
И = 68033 / 2066 = 32,93 р/ акцию.
Примерно одинаковый результат и будем исходить в среднем = 33 р/ акцию.
При дисконте 12 % это даёт = 275 р.
Всё было бы просто, если бы этому каноническому СДП не противостоял дефицит рабочего капитала в = 5830 млн.долл. по МСФО.
Или = 251501 млн. р по РСБУ.
Эти обязательства создают риски, не учитывать которые, вменяемые фин. управляющие не могут. И как видим, часть канонического СДП идёт на снижение обязательств, а часть отправляется в финансовые резервы, для покрытия процентных выплат.
По моим масонским формулам реальный СДП =
= 5830 / 2161 = 2,69.
2161 / 2,69 = 803,3 млн.долл по МСФО или =
= 251501 / 68033 = 3,69
68033 / 3,69 = 18437 млн.р по РСБУ.
Это на акцию соответственно
МСФО = 0,39 долл.
РСБУ = 8,92 р.
Что значительно ниже тех выплат, которые осуществляются. Почему?
Ответ достаточно простой. Мы имеем поступательный рост денежного потока, который и создаёт рост возможностей для привлечения кредитных денежных ресурсов.
И здесь тренд.
Но он не вечен. И конкуренция на рынке мобильных услуг жёсткая. Надо отдать должное компании она действительно идёт на шаг впереди. Лично я активно пользуюсь её услугами.
Тем не менее, рыночные риски никто не отменял, и контроль над размером обязательств неизбежно ограничивает дивидендные аппетиты.
Где же покупать.
Технический анализ подсказывает, что в районе 225 -235 р. Разумно будет взять на себя некоторые риски.
Опубликовано здесь.
http://fondmarket.ucoz.com/blog/mts_den ... 4-04-15-49

(Прошу прощения за рекламу. Сайт бесплатный и это плата за размещение моих материалов.
Рекламу легко отключить, нажав кнопочку сбоку баннера.)

Аватара пользователя
dkinvest
Наставник
Сообщения: 2210
Зарегистрирован: 01 июл 2012 22:06
Откуда: Старые Васюки

Сообщение dkinvest » 15 апр 2014 14:33

Не отменяя и не критикуя все то, что написано в предыдущем сообщении, думаю, что все-таки 18,6 это довесок к 5,22. Итого должно быть 23,82.

В годовом отчете за 2013 год есть такой абзац.

Изображение

То есть сумма дивидендов за год не может быть меньше 40 млрд. рублей.

Воронноров
Всерьез и надолго
Сообщения: 314
Зарегистрирован: 29 мар 2014 11:21

Сообщение Воронноров » 15 апр 2014 17:44

dkinvest писал(а):Не отменяя и не критикуя все то, что написано в предыдущем сообщении, думаю, что все-таки 18,6 это довесок к 5,22. Итого должно быть 23,82.

В годовом отчете за 2013 год есть такой абзац.

То есть сумма дивидендов за год не может быть меньше 40 млрд. рублей.
Это не так принципиально.38 ярдов это почти 40.Если добавить 5 р то это гораздо дальше от сорока.Ну лоханулись ребята со своими фин.возможностями.Бывает.

Мышиный хвостик на память всё же ухватил.
http://ipic.su/img/img7/fs/2014-04-15_1 ... 568994.jpg

podvodnik
Всерьез и надолго
Сообщения: 232
Зарегистрирован: 09 окт 2013 14:40

Сообщение podvodnik » 07 май 2014 16:09

бид в МТС на 122 ляма стоит :) по 263 рубля, походу растем?

Аватара пользователя
Dmitry
Всерьез и надолго
Сообщения: 618
Зарегистрирован: 03 авг 2012 07:48
Откуда: Мск

Сообщение Dmitry » 19 май 2014 20:02

МТС будет выкупать акции по 208 рублей за бумагу у акционеров не согласных с реорганизацией компании

МОСКВА, 19 мая. /ПРАЙМ/. Компания МТС <MTSS> будет выкупать акции по 208 рублей за ценную бумагу у акционеров, которые проголосуют "против" или не будут принимать участия в голосовании по вопросу реорганизации оператора, говорится в сообщении компании.

Согласно сообщению, МТС приняло решение о реорганизации компании в форме присоединения к МТС дочерних структур ЗАО "Эльф", ЗАО "Эфком", ЗАО "Пилот", ЗАО "ТВК и К", ЗАО "ЖелГорТелеКом", ЗАО "Интерком", ОАО "ТРК "ТВТ", ЗАО "Каскад-ТВ", ЗАО "Кузнецктелемост", ЗАО "Система Телеком", ЗАО "ТЗ".

При реорганизации все обыкновенные акции всех компаний не подлежат конвертации. Как отмечают в компании, они будут погашены в момент внесения в единый государственный реестр юридических лиц записи о прекращении деятельности. Размещении дополнительных акций не планируется, уставный капитал МТС не изменится.

МТС - оператор связи, оказывающий услуги в России, Белоруссии, Туркмении и на Украине. Основным акционером МТС является холдинг АФК "Система"<AFKS> Владимира Евтушенкова /51,46 проц/, 48,54 проц акций оператора находятся в свободном обращении на Нью-Йоркской фондовой бирже и Московской бирже.
18:03 19.05.2014

Olimpus
Форумчанин
Сообщения: 92
Зарегистрирован: 27 дек 2012 10:31

Сообщение Olimpus » 25 июл 2014 10:34

О рекомендациях Совета директоров по выплате дивидендов ОАО «МТС» по результатам 1 полугодия 2014 года.
http://www.e-disclosure.ru/portal/event ... -Ayvrw-B-B
Купил сегодня немного по 270.

dima3340
Форумчанин
Сообщения: 36
Зарегистрирован: 03 апр 2014 20:30

Сообщение dima3340 » 25 июл 2014 11:29

Olimpus писал(а):О рекомендациях Совета директоров по выплате дивидендов ОАО «МТС» по результатам 1 полугодия 2014 года.
http://www.e-disclosure.ru/portal/event ... -Ayvrw-B-B
Купил сегодня немного по 270.
Думаю будет 7,3 руб !

dima3340
Форумчанин
Сообщения: 36
Зарегистрирован: 03 апр 2014 20:30

Сообщение dima3340 » 01 авг 2014 11:30

Рекомендовать ВОСА принять решение о выплате дивидендов в размере 6,20 рублей на одну обыкновенную именную акцию ОАО «МТС»

Рекомендовать ВОСА утвердить дату, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов – 14 октября 2014 года.

Воронноров
Всерьез и надолго
Сообщения: 314
Зарегистрирован: 29 мар 2014 11:21

Сообщение Воронноров » 07 авг 2014 12:14

Тех.анализ показывает возможность отскока по МТС.
Купил обратно , копейки , что продал перед отсечкой.
Изображение
Они у меня дешёвые получаются. Можно и рисковать

УК Арсагера

Сообщение УК Арсагера » 20 авг 2014 19:15

Итоги 1 п/г 2014 года: украинский фактор повлиял на итоговый результат

ОАО «МТС» раскрыла финансовую отчетность по US GAAP за первые шесть месяцев 2014 года.

Изображение
Совокупная выручка мобильной компании выросла на 3,2% - до 196,4 млрд рублей. Одним из драйверов роста выступила абонентская база, увеличившаяся на 7,4% - до 104,8 млн человек в целом по компании, и до 77,3 млн абонентов в России. Доходы российского направления прибавили 5%, составив 177,6 млрд рублей. Значительный рост продемонстрировали доходы от передачи данных, прибавившие 40,8% и составившие 29,7 млрд рублей. Продолжает расти число пользователей мобильного интернета и средний объем трафика данных в месяц. Сейчас МТС осуществляет покрытие LTE в 42 регионах России. Доходы от голосовых услуг выросли только на 1% - отрицательный эффект на рост оказало снизившееся ARPU до 191,3 рублей в месяц (-6,32%).

Основной сдерживающий эффект на итоговый финансовый результат оказали показатели украинского сегмента. В рублевом выражении выручка снизилась на 9,3% - до 17,2 млрд рублей. При этом основные операционные индикаторы находятся на приемлемом уровне – в отчетном периоде компании даже удалось нарастить абонентскую базу, а главная причина снижение выручки – ослабление гривны.

Себестоимость росла быстрее выручки, прибавив только 3,4% и составив 148 млрд рублей. В результате операционная прибыль компании увеличилась на 2,7% - до 48,4 млрд рублей.

Финансовые вложения мобильного гиганта достигли 74,2 млрд рублей, что сказалось на росте финансовых доходов, увеличившихся до 2,3 млрд рублей. Долговая нагрузка почти не изменилась, оставшись на уровне около 220 млрд рублей. Заметное влияние на итоговый финансовый результат оказали курсовые разницы, ставшие по итогам полугодия положительными и составившие около 435 млн рублей. В итоге чистая прибыль МТС снизилась на 18,8% - до 34,1 млрд рублей – из-за прибыли от прекращенной деятельности, признанной по итогам первого полугодия 2013 года.

Вышедшие финансовые результаты мы оцениваем как умеренно положительные и считаем, что при стабилизации ситуации на Украине компания будет способна в будущем демонстрировать умеренный рост финансовых результатов, драйвером которых должна выступить мобильная передача данных. Из положительных моментов отметим возвращение компании в Узбекистан, где до конца 2014 года МТС намерена запустить в коммерческую эксплуатацию сеть, а также присвоение компании международными рейтинговыми агентствами кредитных рейтингов инвестиционного уровня.

Акции МТС, по нашим оценкам, обращаются с мультипликатором P/E 2014 около 8, однако принимая во внимание низкую требуемую доходность, а также высокое качество корпоративного управление, бумаги мобильного гиганта входят в число наших приоритетов в секторе телекоммуникаций.

Алексей Г
Всерьез и надолго
Сообщения: 512
Зарегистрирован: 18 сен 2012 13:43
Откуда: Россия, Удмуртская Республика, Ижевск

Сообщение Алексей Г » 21 авг 2014 09:05

Проблемы Украины заставили МТС снизить прогнозы

Однако российский бизнес компании растет быстрее конкурентов

Олег Сальманов
Vedomosti.ru

МТС снизила прогноз по росту выручки группы в 2014 г. с 3-5% до более чем 1% в связи с экономической ситуацией на Украине, рассказал вчера президент МТС Андрей Дубовсков, представляя квартальные результаты компании. Показатель OIBDA за 2014 г. не превысит результат прошлого года, сказал он. Раньше компания прогнозировала, что он вырастет на 2%.

Выручка МТС во II квартале 2014 г. выросла на 1,4% до 98,9 млрд руб. по сравнению с тем же периодом 2013 г., показатель OIBDA сократился на 2,6% до 43,2 млрд руб. Цена ADR МТС вчера на 20.45 практически не изменилась, составив $19,05 — на 0,06% меньше уровня закрытия вторника.

На результаты повлиял украинский бизнес. В пересчете на рубли (валюта отчетности МТС) выручка «МТС-Украина» сократилась на 23%, снижение OIBDA в рублях составило 27%, говорит вице-президент по финансам МТС Алексей Корня. При этом в гривнах выручка МТС на Украине во II квартале 2014 г. выросла на 2% по сравнению с тем же периодом 2013 г. и составила 2,56 млрд гривен. На украинскую выручку МТС влияет ухудшение экономической ситуации в этой стране (ВВП Украины снижается) и как следствие — сокращение доходов абонентов, ослабление гривны, в результате чего снижается рублевый эквивалент украинской выручки, а также ситуация на востоке Украины, где идут боевые действия, говорит Дубовсков.

МТС пока не собирается деконсолидировать крымский бизнес, сообщил Корня. Абоненты «МТС-Украина» в Крыму остаются ее клиентами и обслуживаются в роуминге в сетях нового крымского оператора «К-телеком» и 3G-«дочки» «Укртелекома» «Тримоб». Что будет с оборудованием МТС в Крыму, компания пока не решила, но ее менеджеры отрицают, что оно уже работает в сети «К-телекома».

«Дочка» МТС уходит из Крыма из-за «непреодолимых технических проблем»
«Дочка» МТС уходит из Крыма из-за «непреодолимых технических проблем»
Работа на полуострове приносила «МТС-Украине» почти 4 млрд рублей в год, или около 1% всей выручки...

Санкции западных стран в отношении российских компаний и банков пока не сказались на МТС, однако стоимость заимствования на рынке стала подрастать, говорит Корня. По его словам, ситуация на рынке заемного капитала меняется каждый день и оценить, насколько именно выросла стоимость заимствования, сложно. Колебания, по его словам, могут составлять до 3 процентных пунктов.

При этом компания ожидает, что российский бизнес будет продолжать работать в соответствии с прогнозами — его выручка вырастет за год на 4-5%, а OIBDA — на 3-5%. Во II квартале МТС единственная из операторов «большой тройки» показала рост показателя OIBDA, а также вернула себе лидерство по динамике доходов от передачи данных, радуется ее представитель. В результате разрыв между доходами «Мегафона» и МТС от мобильного интернета вновь сократился, говорит Дубовсков.

...

Suloa

Сообщение Suloa » 16 сен 2014 20:51

Новость из ветки Башнефть
santes писал(а):Главу АФК «Система» помеcтили под домашний арест
http://lenta.ru/news/2014/09/16/system/

Магри
Всерьез и надолго
Сообщения: 130
Зарегистрирован: 23 июл 2012 12:40

Сообщение Магри » 22 сен 2014 11:08

На "Московской Бирже" приостановлены торги акциями МТС в связи с реорганизацией компании
МТС
1467 новостей | 1 дата | 763 комментария
22.09.2014 10:43 Новости компаний

Торги обыкновенными акциями ОАО "Мобильные ТелеСистемы" на "Московской Бирже" с 22 сентября 2014 года ограничены в связи с реорганизцией компании. В сообщении биржи указывается, что при подаче заявок на заключение сделок с обыкновенными акциями МТС (торговый код - MTSS) в секторе рынка "Основной рынок" с 22 сентября 2014 года допустимыми являются коды расчетов, предусматривающие исполнение сделок не позднее 23 сентября 2014 г.; а с 24 сентября 2014 года допустимым кодом расчетов является только код расчетов Т0. При этом секторе рынка Classica с 22 сентября 2014 допустимыми являются коды расчетов, предусматривающие исполнение сделок не позднее 23 сентября 2014 года; а с 24 сентября 2014 года нет допустимых кодов расчетов.

Ранее сообщалось, что сделки с акциями ОАО "МТС" в реестре и сделки с акциями на счетах депо у номинальных держателей, а также торги акциями МТС на "Московской Бирже" будут временно приостановлены в связи с завершением реорганизации в форме присоединения дочерних компаний, которая была одобрена на общем собрании акционеров 24 июня 2014 года.

ОАО "МТС" присоединит дочерние компании ЗАО "Эльф", ЗАО "ЭФКОМ", ЗАО "Пилот", ЗАО Фирма "ТВК и К", ЗАО "ЖелГорТелеКом", ЗАО "Интерком", ОАО "ТРК "ТВТ", ЗАО "Каскад-ТВ", ЗАО "Кузнецктелемост", ЗАО "Система Телеком", ЗАО "ТЗ". Ожидается, что возобновление торгов произойдёт в начале октября 2014 года.

Владимиир
Форумчанин
Сообщения: 40
Зарегистрирован: 08 фев 2014 20:25

Сообщение Владимиир » 01 окт 2014 13:57

Акционеры МТС на внеочередном общем собрании утвердили выплату промежуточных дивидендов за 1 полугодие 2014 года в размере 6,2 рубля на акцию, говорится в сообщении компании. Общая сумма дивидендных выплат составит 12 811 764 084,4 руб.

Закрытие реестра акционеров для получения дивидендов состоится 14 октября
http://www.finam.ru/analysis/newsitem/a ... 1001-1210/

Анdрей
Форумчанин
Сообщения: 44
Зарегистрирован: 06 июн 2013 10:13
Откуда: ПетербургЪ

Сообщение Анdрей » 09 окт 2014 12:53

Коллеги, подскажите: где возможно скачать фин.отчеты компании (жедательно, по МСФО)?
[по ссылке в первом посте вижу только новости/пресс-релизы]
Спасибо.
Всё популярное - неправильно.
© О.Уайлд.

Vladimir_O
Форумчанин
Сообщения: 44
Зарегистрирован: 20 авг 2013 20:23

Сообщение Vladimir_O » 09 окт 2014 13:12


Анdрей
Форумчанин
Сообщения: 44
Зарегистрирован: 06 июн 2013 10:13
Откуда: ПетербургЪ

Сообщение Анdрей » 09 окт 2014 18:42

Посмотрел отчетность за 2010-2013 гг.
Очень сильно не понравилась величина заявленной (в 2013 г.) стоимости гудвила и нематериальных активов (читай - "воздуха" в случае ликвидации компании) - 71 млрд.руб. Если вычесть эту цифру из чистых активов (не настаиваю на правильности этого подхода, но сам так делаю), то получится отрицательная величина.
Всё популярное - неправильно.
© О.Уайлд.

Аватара пользователя
linka
Форумчанин
Сообщения: 23
Зарегистрирован: 09 окт 2014 19:00

Сообщение linka » 09 окт 2014 19:12

Интересная комбинация

Vladimir_O
Форумчанин
Сообщения: 44
Зарегистрирован: 20 авг 2013 20:23

Сообщение Vladimir_O » 09 окт 2014 19:25

Анdрей писал(а): в случае ликвидации компании
Вы всерьез рассчитываете на ликвидацию компании в обозримой перспективе?

Анdрей
Форумчанин
Сообщения: 44
Зарегистрирован: 06 июн 2013 10:13
Откуда: ПетербургЪ

Сообщение Анdрей » 09 окт 2014 21:51

1. Рассчитываю, что не умею его (это самое будущее) предсказывать или рассчитывать.
2. Выбор компаний делаю на основе принципов, которыми излагали в т.ч. Грэхем и Баффет. Соответственно, не хочу, покупая акции, платить за гудвил и немат. активы, поэтому не учитываю их в расчете ценности (обеспеченности) акций.

ПС
Вообще, в нашей стране с любой компанией может случиться ЮКОС. (:
Всё популярное - неправильно.
© О.Уайлд.

Vladimir_O
Форумчанин
Сообщения: 44
Зарегистрирован: 20 авг 2013 20:23

Сообщение Vladimir_O » 10 окт 2014 00:21

Анdрей писал(а): Вообще, в нашей стране с любой компанией может случиться ЮКОС. (:
Это точно. Конечно, красиво подловили Евтушенкова, спору нет...
Анdрей писал(а): Выбор компаний делаю на основе принципов, которыми излагали в т.ч. Грэхем и Баффет. Соответственно, не хочу, покупая акции, платить за гудвил и немат. активы, поэтому не учитываю их в расчете ценности (обеспеченности) акций.
Так вроде бы Баффет наоборот любил гудвилл. Вот выдержка из его эссе:

"Мой собственный образ мышления радикально изменился с тех пор, как 35 лет назад я стал сторонником материальных активов и научился остерегаться предприятий, чья стоимость в большей степени зависела от экономического гудвилла. Из-за этого моего предубеждения я допустил много значительных упущений, хотя вместе с тем — сравни- тельно немного грубых ошибок.
Кейнс определил, в чем заключается моя проблема: «Трудность не в том, чтобы принять новые идеи, а в том, чтобы отбросить старые». Я не торопился избавляться от старых идей, возможно, потому, что большая часть того, чему научил меня тот же самый преподаватель, представля- ла (и продолжает представлять) для меня большую ценность. В конечном итоге благодаря собственному опыту и опыту других теперь я отдаю предпочтение компаниям, обладающим высоким и стабильным гудвил- лом и использующим минимум материальных активов."

ПС: Ни к чему не призываю) Просто интересным показался ваш подход

Анdрей
Форумчанин
Сообщения: 44
Зарегистрирован: 06 июн 2013 10:13
Откуда: ПетербургЪ

Сообщение Анdрей » 10 окт 2014 11:14

Vladimir_O
меня вполне устроит пройти тот же путь, что и Баффет (:
В какой-то (видимо в другой) книге он, наоборот, предостерегал от покупки гудвила.

Меня больше волнует то, каким образом считают этот самый гудвил.
Сдаётся мне, что в данного рода расчетах существуют широкие возможности для махинаций.
Всё популярное - неправильно.
© О.Уайлд.

Vladimir_O
Форумчанин
Сообщения: 44
Зарегистрирован: 20 авг 2013 20:23

Сообщение Vladimir_O » 10 окт 2014 13:05

Анdрей писал(а): меня вполне устроит пройти тот же путь, что и Баффет (:
Ахаха :) У вас все впереди

LexaG
Всерьез и надолго
Сообщения: 158
Зарегистрирован: 15 сен 2014 19:40

Сообщение LexaG » 30 окт 2014 23:22

Наткнулся случайно на страничку странного человека, который все с МТС судится. Выкладываю ссылку - мало ли кому интересно будет..
https://plus.google.com/+EugueniGrafeev/posts
http://mts-tribunal.blogspot.ru/2014/10 ... ost_5.html

Магри
Всерьез и надолго
Сообщения: 130
Зарегистрирован: 23 июл 2012 12:40

Сообщение Магри » 14 ноя 2014 18:28

Чистая прибыль ОАО "Мобильные ТелеСистемы" по РСБУ за 9 месяцев 2014 года выросла в 1,3 раза и составила 55,999 млрд рублей против 42,949 млрд рублей годом ранее, говорится в отчете компании.

Выручка компании составила 233 млрд рублей, что стало на 9% больше января-сентября 2013 года.

Валовая прибыль МТС за отчетный период увеличилась на 14% - до 145 млрд рублей.

Прибыль от продаж за январь-сентябрь 2014 года составила 73,478 млрд рублей, что стало на 5% выше аналогичного периода 2013 года.

Доналоговая прибыль компании выросла на 21% и составила 68,198 млрд рублей. За аналогичный период 2013 года доналоговая прибыль находилась на уровне 56,334 млрд рублей.

evsalex
Интересующийся
Сообщения: 9
Зарегистрирован: 08 сен 2014 19:43

Сообщение evsalex » 05 дек 2014 16:28

Почему так валимся? какие прогнозы?

redalf
Форумчанин
Сообщения: 51
Зарегистрирован: 27 сен 2013 02:40

Сообщение redalf » 05 дек 2014 16:50

МТС падает вслед за Системой. А у Системы есть риск что придется отдать дивиденды полученные от Башнефти. Если это случится то Системе скорее всего придется продать МТС.

MaРku3_KaРa6aC
Форумчанин
Сообщения: 17
Зарегистрирован: 09 авг 2014 04:37

Сообщение MaРku3_KaРa6aC » 05 дек 2014 17:30

redalf писал(а):А у Системы есть риск что придется отдать дивиденды полученные от Башнефти.
Откуда такая информация?

Аватара пользователя
Lemur
Всерьез и надолго
Сообщения: 224
Зарегистрирован: 10 авг 2012 21:11
Откуда: Новоуральск

Сообщение Lemur » 05 дек 2014 17:51

Обвал котировок на этой неделе начался после того, как в среду «Интерфакс» сообщил со ссылкой на свои источники, что после возврата «Башнефти» государство готовится взыскать с «Системы» доходы, полученные от этой нефтяной компании. По информации «Интерфакса», создана совместная рабочая группа Следственного комитета и Генпрокуратуры, которая должна определить сумму дополнительных требований к корпорации. Ранее СК в рамках разбирательства в Арбитражном суде требовал взыскать с «Системы» 190 млрд руб., которые компания якобы получила от «Башнефти» в виде дивидендов за 2009-2013 годы. Но Генпрокуратура не согласилась с этим требованием и суд его отклонил.
Но источник, близкий к следствию, в разговоре с РБК опроверг информацию о том, что создана такая рабочая группа и что определяется сумма, которую необходимо взыскать с АФК. А федеральный чиновник сказал, что есть принципиальное решение не взимать дивиденды с «Системы».

Тем не менее, по-прежнему существует возможность дополнительных претензий к «Системе», рынок ее закладывает в стоимости корпорации, отмечает аналитик «Уралсиб Кэпитал» Константин Белов. Неопределенность с АФК давит также на акции МТС (в четверг упали на 7,6%), что не может не отражаться на капитализации материнской компании - получается замкнутый круг. К тому же, при оценке корпорации необходимо вычесть долг ($536 млн на сентябрь 2014 года), и она почти всегда оценивалась к дисконтом к сумме принадлежащих ей активов, добавляет эксперт.

http://top.rbc.ru/business/05/12/2014/5 ... 2876b873a9

garik
Всерьез и надолго
Сообщения: 160
Зарегистрирован: 26 ноя 2012 20:03

Сообщение garik » 05 дек 2014 18:05

Аналитикам надо как-нибудь объяснить причину падения. На самом деле Система никогда не будет продавать акции через стакан. Это как раз не тот случай. Просто используется ситуация с Системой для продавливания акций вниз. Я лично купил сегодня. Насколько долго, пока не решил.

Аватара пользователя
dkinvest
Наставник
Сообщения: 2210
Зарегистрирован: 01 июл 2012 22:06
Откуда: Старые Васюки

Сообщение dkinvest » 05 дек 2014 19:22

Я вот тоже думаю, что в районе 200 стоит прикупить немного в долгосрочный пакет.

Воронноров
Всерьез и надолго
Сообщения: 314
Зарегистрирован: 29 мар 2014 11:21

Сообщение Воронноров » 11 дек 2014 13:03

МТС. Немного тех анализа.
Акция на ключевой поддержке. Каждый сделает из этого свои выводы.
Главное, волатильность гарантирована.
mts.1418292060.png
http://ipic.su/img/img7/fs/mts.1418292060.png
У вас нет необходимых прав для просмотра вложений в этом сообщении.

Аватара пользователя
iPro
Всерьез и надолго
Сообщения: 667
Зарегистрирован: 26 апр 2013 22:19

Сообщение iPro » 11 дек 2014 13:43

Как по мне, так ключевая поддержка уже давно пробита и оттестирована снизу. Куда более интересным мне сейчас представляется тест уровня 185 рублей, где располагается 61,8% линия коррекции, либо возврат выше уровня 50% коррекции, с отрисовкой разворотной формации.


Изображение

Воронноров
Всерьез и надолго
Сообщения: 314
Зарегистрирован: 29 мар 2014 11:21

Сообщение Воронноров » 11 дек 2014 14:00

iPro писал(а):Как по мне, так ключевая поддержка уже давно пробита и оттестирована снизу. Куда более интересным мне сейчас представляется тест уровня 185 рублей, где располагается 61,8% линия коррекции, либо возврат выше уровня 50% коррекции, с отрисовкой разворотной формации.
Глядя на один и тот же график всё увидят по разному.
Главное что здесь есть и фундаментальный уровень и волатильность гарантирована.
А уж куда повернёт кривая истории подскажут только будущие стопы.

Аватара пользователя
iPro
Всерьез и надолго
Сообщения: 667
Зарегистрирован: 26 апр 2013 22:19

Сообщение iPro » 11 дек 2014 14:02

Да, согласен.

Григорий Солдатов
Всерьез и надолго
Сообщения: 139
Зарегистрирован: 23 июл 2012 12:02

Сообщение Григорий Солдатов » 11 дек 2014 14:58

Сейчас много народу ждут в районе 180 рублей и все по разному считают ТАшкой. Кто фибой от падения, кто последний минимум на месячных смотрит, кто откладывает высоту канала на месячных от пробоя. Вообщем ждем-с.

ulrih
Всерьез и надолго
Сообщения: 769
Зарегистрирован: 17 июл 2012 09:26
Откуда: мск

Сообщение ulrih » 11 дек 2014 16:34

iPro писал(а):Как по мне, так ключевая поддержка уже давно пробита и оттестирована снизу. Куда более интересным мне сейчас представляется тест уровня 185 рублей, где располагается 61,8% линия коррекции, либо возврат выше уровня 50% коррекции, с отрисовкой разворотной формации.
Настораживает , что 50-ю фибу прошли ходом , без даже короткого ретеста , т.е. сигнал слабости налицо.

Аватара пользователя
iPro
Всерьез и надолго
Сообщения: 667
Зарегистрирован: 26 апр 2013 22:19

Сообщение iPro » 12 дек 2014 08:57

50-я фиба, как показывает практика, уровень более слабый чем 61,8. Но при этом, обратите внимание, что от 50-й был отскок с ретестом восходящего канала снизу. Так что она свою роль выполнила. На 180-185 кроме 61-й фибы еще горизонтальная поддержка оформленная проторговками 11-го, 9-го года и начала нулевых.

zver70
Форумчанин
Сообщения: 37
Зарегистрирован: 11 дек 2014 22:09

Сообщение zver70 » 12 дек 2014 09:58

падение из за неопределенности с дивами по башнефти у системы (с прогнозом отъема дивов и сл-но большим продажам у системы всего, включая мтс)
а волатильность из за возросших объемов по торгам, интереса к мтс и опять же неопределенности...
не?
или я слишком упрощаю?

пс честно говоря в фибоначи и прочей зауми разбираться нет времени. хотя допускаю, что те кто в это верят, всегда могут все объяснить сложными словами, хотя иногда и задним числом
ппс когда то давно закончил маткласс. образование техническое. но реально ТА улыбает

Аватара пользователя
dimitriy
Форумчанин
Сообщения: 11
Зарегистрирован: 12 дек 2014 13:02

Сообщение dimitriy » 12 дек 2014 13:20

Мне тоже всегда казалось, что все эти фибоначи, аллигаторы и прочие индикаторы - это некий аналог "кофейной гущи" и "хрустального шара" у гадалок.
Просто с этими аксессуарами прогнозы звучат намного убедительнее. Хотя как можно предсказать будущее, основываясь на статистических данных из прошлого?

На самом деле всё зависит от инсайда, крупняка и толпы - и как сложатся неизвестные в этом уравнении в данный момент - никто не знает и знать не может.
Так что вероятность всё равно 50\50 - либо вверх, либо вниз :) Как в анекдоте про аналитика и лифт :)

Аватара пользователя
Андрей Смирнов
Всерьез и надолго
Сообщения: 286
Зарегистрирован: 06 фев 2013 23:45
Откуда: Петербург

Сообщение Андрей Смирнов » 12 дек 2014 17:47

zver70 писал(а):падение из за неопределенности с дивами по башнефти у системы (с прогнозом отъема дивов и сл-но большим продажам у системы всего, включая мтс)
а волатильность из за возросших объемов по торгам, интереса к мтс и опять же неопределенности...
не?
или я слишком упрощаю?

пс честно говоря в фибоначи и прочей зауми разбираться нет времени. хотя допускаю, что те кто в это верят, всегда могут все объяснить сложными словами, хотя иногда и задним числом
ппс когда то давно закончил маткласс. образование техническое. но реально ТА улыбает
Есть ещё вариант рассуждения, что их поведение можно объяснить, причём не потом, а сейчас, учитывая их веру в "прочую заумь", правда заумь придётся изучить.
Есть такая идея, что уровень интеллекта можно оценить тем, интеллект какого уровня он может промоделировать оставаясь самим собой, т.е. способным на манипулятивные действия. Так,имитатор не является более интеллектуально мощным, даже если он способен на импровизацию "в стиле", но если он способен имитировать другого (мысленно или в реальности) и на основе этого предсказания эффективно сыграть против - это новый уровень. Мне кажется, это подход, похожий на исповедуемый в ветке VSA трудовой кодекс.

Волатильностью(психологичecкой неустойчивостью толпы в условиях неопределённости), вполне возможно, пользуются подобные манипуляторы. Что-то из теории игр, наверное, в смеси с психологией стресса?

Ответить

Вернуться в «Система, ОАО АФК (AFKS), ХОЛДИНГ»